賣出跨式組合策略（Short Straddle）是一種期權交易策略，適用於投資者預期標的資產價格將經歷較小波動或將在特定範圍內波動。這種策略旨在通過同時賣出兩個相同行權價的期權（一個認購期權和一個認沽期權）來尋求潛在的盈利機會。以下是該策略的介紹。
策略步驟
1.投資者同時賣出的數量、到期日、行權價都相同的認購期權及認沽期權，期權的行權價通常會選擇在標的當前現價附近。
2.盈利情況：賣出跨式策略的盈利潛力在於標的資產價格保持在一定範圍內，最大收益是賣出兩份期權的權利金收益之和，最大收益發生在標的資產價格等於行權價時。
策略優點
• 適用於低波動市場：這種策略適用於投資者預期標的資產價格將在特定範圍內波動，特別適用於低波動性市場。
策略風險
• 不利價格波動：如果標的資產價格超出範圍，潛在損失可能無限。
在進行期權交易前，投資者應充分了解期權的特性和風險，並可以咨詢專業人士的意見。這種策略通常需要謹慎的市場判斷和監測，因此投資者應謹慎使用它。
